تبیین رابطه ترکیب ریسک نامطلوب و ریسک مطلوب در پیش بینی نوسانات بازده بازار

مهندسی مالی و مدیریت اوراق بهادار

دوره 11، شماره 45، زمستان 1399، صفحه 373-388  

نوع مقاله: مقاله پژوهشی

نویسندگان

حسین راد کفترودی¹؛ محمدحسن قلی زاده ²؛ مهدی فدایی³

¹گروه مدیریت.واحد رشت، دانشگاه آزاد اسلامی، رشت، ایران.

²گروه مدیریت، دانشکده ادبیات و علوم انسانی، دانشگاه گیلان، رشت،ایران

³گروه مدیریت، واحدرشت، دانشگاه آزاداسلامی، رشت، ایران

چکیده

هدف از انجام این تحقیق تبیین رابطه ریسک نامطلوب و ریسک مطلوب در پیش بینی نوسانات بازده بازار می باشد. این تحقیق از لحاظ ماهیت از نوع توصیفی و از لحاظ هدف کاربردی است. جامعه آماری تحقیق ، شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران و نمونه مورد نظر شرکت های پذیرفته شده در صنعت سیمان هستند که داده های مورد نیاز تحقیق از آن ها قابل استخراج است. دوره زمانی تحقیق، از سال 1392 تا سال 1397 می باشد. این تحقیق دارای مدلی نظری است و برای آزمون فرضیه ها از مدل خود رگرسیون برداری استفاده گردید. در صنعت سیمان با توجه به آماره t و جهت ضریب آن مشخص می شود متغیر پیش بینی نوسانات بازده بازار با ریسک نامطلوب و ریسک مطلوب ایجاد همبستگی می کند. همچنین مقدار ضریب تعیین تعدیل شده در این رابطه 51 درصد می باشد که میزان این تاثیرگذاری را نشان می دهد.

کلیدواژه‌ها

ریسک نامطلوب؛ ریسک مطلوب؛ پیش بینی نوسانات بازده بازار؛ مدل خود رگرسیون برداری

مراجع